Пять важных событий для Bitcoin на этой неделе
Bitcoin (BTC) начинает последнюю полную неделю перед Рождеством, угрожая потерять поддержку в $90,000.
- Трейдеры Bitcoin готовятся к торговле в узком диапазоне, без катализаторов для движения цены.
- Медвежий флаг нового года заставляет некоторых ожидать положительного исхода текущей консолидации цен BTC.
- Цены потребления и безработица будут ведущими показателями в важной неделе макроэкономических данных в США.
- Рынки дериватов исключают риски на средний срок после предсказуемого снижения ставки ФРС.
- Краткосрочные держатели дают дополнительные сигналы о начале сброса рынка.
$95,000 в центре внимания для захвата ликвидности Bitcoin
На спотовых рынках Bitcoin предлагает трейдерам небольшую безопасность, оставаясь в мучительно узком диапазоне, согласно данным от TradingView.
С приближением рождественских праздников участники рынка требуют более четких сигналов перед тем, как занять позиции.
«Это действительно похоже на торговлю в диапазоне», — написал трейдер CrypNuevo в обсуждении движения цены BTC.
CrypNuevo указал на $80,000 и $99,000 как на пределы нового диапазона, ожидая движения к одной из сторон «скоро».
«Есть еще ликвидации в верхней зоне вокруг 1D50EMA ($95.5k), что делает более вероятным, что сначала будет достигнута эта зона», — отметил он, ссылаясь на 50-дневную экспоненциальную скользящую среднюю.
Последние данные от ресурса CoinGlass подчеркивают потенциальное значение зоны $95,000 как краткосрочного магнита цен.
Ликвидность ордербука на биржах, после очередной ночной чистки, была готова поставить шартов в уязвимое положение.
«Количество ликвидности между уровнями 95K и 98K сверкает ярче солнца», — заявил аналитик Mark Cullen.
Cullen предположил, что крупный игрок может искусственно поднять цену, чтобы выполнить крупный ордер на продажу.
Для трейдера и аналитика Michaël van de Poppe $90,000 остается ключевым уровнем для краткосрочного направления.
«Если зона $90K пробьется, я думаю, мы увидим быстрые движения к $92-94K, что увеличивает шансы быстрого прорыва к $100K», — написал он.
«Однако если $90K еще удерживается как сопротивление, есть шанс, что мы пойдем значительно ниже. Важная неделя!»
Как сообщалось, понижение прогнозов цен BTC включает возврат к уровням ближе к $50,000.
Дискуссии о медвежьем флаге продолжаются
На конце 2025 года трейдеры следят за одним ключевым элементом на графиках цен BTC.
Медвежий флаг на дневных таймфреймах привел к увеличению консенсуса, что текущее ценовое движение — это просто отскок в большем нисходящем тренде. После его пробоя ожидаются новые понижения.
«Пусть падение до 76k начнется. Медвежьи дивергенции и ценовое поведение подтверждают свою значимость», — написал трейдер Roman в посте на эту тему.
Однако не все считают, что эта модель оставит продавцов в контроле.
«Этот медвежий флаг и движение, вероятно, не подтвердятся», — заявил трейдер SuperBro в понедельник.
«Вместо этого я ожидаю формирования более высокого минимума или слабого пробоя, как мы видели в апреле».
SuperBro ссылается на производительность BTC после введения торговых тарифов в США, когда биткоин падал ниже $75,000 перед много месячным отскоком.
На месячном графике также рассматриваются более высокие минимумы. SuperBro рассматривает возможную структуру разворота, основываясь на которой он считает, что Bitcoin не находится в начале нового медвежьего рынка, несмотря на его падение на 30% от исторических максимумов.
«Многие уверены, что это начало болезненного медвежьего тренда, но месячный график поддерживает мой основной вариант развития событий — продолжительный бычий цикл», — прокомментировал он.
Возвращение макроданных
Будет представлен объемный пакет макроэкономических данных из США за последнюю полную неделю перед Рождеством.
Данные о безработице возглавят список показателей для наблюдения трейдерами рискованных активов, за которыми последует публикация индекса потребительских цен (CPI) в четверг.
Оба отчета будут включать нераскрытые данные времен закрытия правительства, предоставив представление о экономических тенденциях, которых трейдеры и политики не имели в течение месяцев.
«Массивный поток экономических данных вынуждает трейдеров пристально следить», — суммировало аналитическое письмо The Kobeissi Letter.
«Массовый объем экономических данных из-за закрытия правительства официально прибыл.»
Средство их публикации, Федеральная резервная система, начинает увеличивать ликвидность после официального завершения последнего раунда количественного ужесточения (QT) в конце ноября.
Процентные ставки также продолжают падать, несмотря на то, что инфляция остается выше 2% целевого уровня ФРС. Все это указывает на идеальное сочетание катализаторов для рискованных активов.
«Повышение ликвидности также совпадает с стабильным экономическим ростом и прибытием финансового стимула в следующем году благодаря налоговым и расходным положениям, содержащимся в очередном большом красивом законе», — написала компания Mosaic Asset Company в последнем выпуске своего регулярного информационного бюллетеня.
«Это идеальный шторм условий для продолжения бычьего рынка в новом году. С учетом исторически завышенных оценок, положительный прогноз по прибыли является критически важным для поддержки дополнительных приростов на фондовом рынке.»
Как сообщалось, криптовалюта заметно отклонилась от акций и золота за последний месяц, не сумев воспользоваться последним раундом финансового ослабления центральными банками по всему миру.
Выступая в Белом доме на выходных, президент США Дональд Трамп описал инфляцию, как «полностью нейтрализованную».
«Мы можем немного снизить ее — не нужно, чтобы она была слишком низкой. Вы не хотите дефляции; дефляция во многом хуже инфляции», — заявил он.
Трейдеры Bitcoin фиксируют позиции после ФРС
Решения ФРС быстро начали оказывать влияние на рынки дериватов Bitcoin.
Подводя итоги на прошлой неделе, аналитическая платформа Glassnode сообщила, что трейдеры сейчас в режиме «подожди и посмотри».
«После FOMC подразумеваемая волатильность уменьшилась, но нисходящее движение остается непрерывно оцененным», — говорится в выводах X-обсуждения.
«Данные о смещении и потоках указывают на рынок, ожидающий ограниченный рост, условия в пределах диапазона и продолжающуюся чувствительность к макродрайверам, а не к новым политикам.»
Подтверждением её прогноза является снижение подразумеваемой волатильности (IV) между недельными и шестимесячными таймфреймами.
«Низкая IV означает, что опционы учитывают меньше ожидаемых движений. С политическим катализатором позади, рынок перестает оценивать неопределенность», — объяснила Glassnode.
Несмотря на это, опасения за стабильность японского рынка привели к тому, что некоторые аналитики предупреждают о возможности возврата волатильности на все рискованные активы.
В пятницу центральный банк Японии ожидается, что пойдет против глобального тренда ослабления и повысит процентные ставки — что исторически оказывало медвежье влияние на Bitcoin.
Спекулянты на рынке Bitcoin очищаются
Спекулянты на Bitcoin капитулируют с уровнем, невиданным с конца 2023 года, готовя почву для восстановления рынка.
Связанные с темой: Майкл Сейлор намекает на следующую покупку Bitcoin, когда BTC падает ниже $88K
В одном из последних рыночных инсайтов платформа аналитики CryptoQuant показала двухлетние минимумы в соотношении убыточных ончейн транзакций, происходящих от долгосрочных и краткосрочных держателей.
«Соотношение соотношений», данные исходят от метрики отношения потраченного профита (SOPR), которая измеряет степень, в которую монеты, перемещающиеся ончейн, делают это с прибылью или убытком.
Когда убытки от краткосрочных держателей становятся заметно более частыми, чем от долгосрочных, это может сигнализировать о начале очищения спекулятивной активности.
Соотношение SOPR достигло 1.29 в последние дни, достигнув уровней, невиданных с тех пор, как BTC/USD начал расти в своем бычьем ралли Q3 2023. В то время BTC/USD торговался около $30,000.
«Это резкое падение сигнализирует о том, что краткосрочные держатели (STH) фиксируют крупные убытки относительно долгосрочных держателей (LTH), которые в основном удерживают позиции и минимально тратят, оставаясь либо в убытке, либо на минимальных прибылях», — прокомментировал NovAnalytica из CryptoQuant.
«Исторически такие экстремальные минимумы в соотношении совпадали с основными фазами капитуляции для спекулятивных участников – часто очищая слабые руки и подготавливая почву для рыночного восстановления.»
На прошлой неделе сообщалось о продолжающейся борьбе STH избегать полной капитуляции, учитывая фокус на издержках этой группы.
Эта статья не содержит инвестиционных рекомендаций или советов. Каждое инвестиционное и торговое движение связано с риском, и читатели должны проводить собственные исследования при принятии решения. Мы стремимся предоставлять точную и своевременную информацию, но не гарантируем её точность, полноту или надежность. Эта статья может содержать прогнозные заявления, которые подвержены рискам и неопределенностям. Мы не несем ответственности за любые убытки или ущерб, возникшие в результате использования этой информации.