REX запустила доходный ETF GIF с «покрытыми коллами» на акции Coinbase, Strategy и других компаний
Американская управляющая компания REX Shares запустила биржевой фонд, который объединяет кредитное плечо и стратегии covered call, привязанные к девяти отдельным акциям, включая связанные с крипторынком Coinbase и Strategy. Новый продукт ориентирован на получение дохода и торгуется под тикером GIF.
Согласно сообщению, фонд поровну распределяет вложения между уже существующими одноакционными ETF линейки Growth & Income от REX. Каждый из них нацелен примерно на 1,25-кратную экспозицию к базовой акции и продает covered call на часть портфеля, чтобы получать премии по опционам.
GIF торгуется на площадке Cboe Global Markets, а входящие в него ETF стремятся выплачивать доход еженедельно — в основном за счет опционных премий от covered call.
Премия по covered call — это авансовый платеж, который фонд получает за продажу опционов на акции, уже находящиеся в портфеле. Такая стратегия приносит текущий доход, но ограничивает часть потенциального роста цены акций.
В REX Shares уточнили, что ETF дает равновзвешенную экспозицию к девяти фондам REX, связанным с Nvidia (NVII), Tesla (TSII), Strategy (MSII), Coinbase (COII), Robinhood (HOII), Palantir (PLTI), CoreWeave (CWII), Eli Lilly (LLII) и Walmart (WMTI) — то есть охватывает криптосвязанные бумаги, технологии, ИИ, здравоохранение и розницу.
21Shares вывела на биржу ETP на STRC на фоне новых вложений компаний в привилегированные бумаги Strategy
Запуск GIF происходит на фоне недели новых размещений и распределений капитала в инструменты, связанные со Strategy.
В среду 21Shares представила биржевой продукт (ETP), который дает европейским инвесторам доступ к STRC — бессрочным привилегированным акциям Strategy с плавающей ставкой. 21Shares Strategy Yield ETP начал торговаться на Euronext Amsterdam в четверг под тикером STRC NA.
Также в среду Strategy сообщила, что энергетическая инфраструктурная компания Prevalon Energy и криптоориентированный банк цифровых активов Anchorage Digital направили части корпоративных казначейств в STRC, не раскрывая размер позиций.
Strategy описывает STRC как инструмент «цифрового кредита» с годовым дивидендом 11,25% — часть более широкой инициативы по выпуску долговых бумаг, привязанных к ее запасам биткоина.
После перехода к стратегии хранения биткоина на балансе в августе 2020 года Strategy стала крупнейшим корпоративным держателем BTC: компания отчиталась о 717 722 BTC, что составляет около 3,4% от фиксированного предложения в 21 млн монет.
Несмотря на интерес к инструментам, связанным со Strategy, акции компании снижались вместе с ценой биткоина. За последние шесть месяцев бумага упала более чем на 60%, а за год — примерно на 50%, следует из данных Yahoo Finance.
Кроме того, согласно последнему рейтингу Goldman Sachs, акции Strategy стали одной из наиболее активно шортируемых бумаг среди крупных компаний США — по показателю доли коротких позиций относительно рыночной капитализации.
Источник: Business Wire, Bitbo.io, Yahoo Finance.